Ejercicio resuelto balance y ratios PAU PAÍS VASCO 2025 (extraordinaria JULIO)
Ejercicio resuelto balance y ratios PAU PAÍS VASCO 2025 (extraordinaria JULIO)
EHUNTZE, S.A. es una empresa dedicada a la producción de muebles. Sus elementos patrimoniales a 31 de diciembre son los siguientes:
• Maquinas pulidoras de madera: 660.000 €
• Efectivo en caja: 2.600 €
• Letras de pago aceptadas con algunos acreedores: 11.000 €
• Madera en almacén: 16.000 €
• La planta está valorada en 347.300 €, de los cuales 50.000 € corresponden al
valor del terreno
• Deudas que tiene con la Seguridad Social: 2.000 €
• Saldo en cuentas corrientes de varias entidades bancarias: 23.400 €
• Camión con el que se trabaja: 84.000 €
• Préstamo bancario a devolver en 6 meses: 6.000 €
• Facturas pendientes de cobro por la fabricación de mobiliario: 3.120 €
• Ordenadores que tiene en la oficina: 2.700 €
• Préstamo bancario a devolver a 3 años: 84.000 €
• Debe a Hacienda por la liquidación del IVA: 70.000 €
• Reservas legales: 230.000 €
• Facturas adeudadas a proveedores de madera: 74.000 €
• Letras no cobradas a clientes 22.880 €
• Mobiliario que tiene en oficina 6.000 €
• Amortización acumulada del inmovilizado material: 291.400 €
• ¿Aportaciones realizadas por los socios???
Teniendo en cuenta estos datos:
a) Complete el balance de situación de la empresa clasificado en masas patrimoniales. (1,5 puntos)
b) Analice la situación financiera de la empresa utilizando las siguientes ratios: (1,5 puntos)
• Tesorería
• Liquidez
• Garantía
• Endeudamiento total
• Inmovilizado
Solución.
a) Balance
ACTIVO
Activo no corriente (ANC) … 808.600
Inmovilizado material 808.600
- Terrenos ………………………………………… 50.000
- Construcciones (planta) ………………… 297.300
- Máquinas pulidoras ……………………… 660.000
- Camión ………………………………………… 84.000
- Equipos de proceso de información … 2.700
- Mobiliario de oficina ……………………… 6.000
- (−) Amortización acumulada ……… 291.400
Activo corriente (AC) … 68.000
- Existencias………………… 16.000
- Madera en almacén …………………… 16.000
- Realizable…………………… 26.000
- Clientes (facturas a cobrar) ………… 3.120
- Efectos a cobrar (letras) …………… 22.880
- Disponible…………………… 26.000
- Caja ………………………………………… 2.600
- Bancos c/c ……………………………… 23.400
TOTAL ACTIVO = 808.600 + 68.000 = 876.600
PATRIMONIO NETO Y PASIVO
Patrimonio neto (PN) … 230.000 + capital social
- Capital social (aportaciones de socios) … (a calcular)
- Reservas legales …………………………………… 230.000
Pasivo no corriente (PNC) … 84.000
- Deudas L/P con entidades de crédito …… 84.000
Pasivo corriente (PC) … 163.000
- Proveedores (madera) …………………………… 74.000
- Efectos a pagar (letras a acreedores) …… 11.000
- Préstamo bancario C/P (6 meses) ………… 6.000
- Seguridad Social acreedora …………………… 2.000
- Hacienda (IVA a ingresar) …………………… 70.000
TOTAL PN + PASIVO = 477.000+ capital social
Cálculo del capital social:
Activo = Patrimonio neto + pasivo
876.600 =
Capital social = 399.600
Rato de tesorería
Ratio de tesorería = disponible + realizable / pasivo corriente
RT = (52.000)/163.000 = 0,32
El valor óptimo para el ratio de tesorería es que sea mayor que 1. El valor de la ratio de tesorería está por debajo del valor de referencia, por lo que la empresa se encuentra en una situación de riesgo, a muy corto plazo, de suspensión de pagos. Las facturas pendientes de cobro por parte de la empresa por la venta de mercaderías y los medios en efectivo a muy corto plazo no resultarían suficientes para pagar sus deudas
Ratio de liquidez = AC / PC = 68.000/163.000 = 0,42
El valor óptimo para el ratio de liquidez es que sea mayor que 1. La ratio de liquidez indica d ificultades para pagar deudas a corto plazo. Por cada euro adeudado a corto plazo tiene 0,42 euros
Rato de garantía
Ratio de garantía = A / P = 876.000/247.000 = 3,55
El valor óptimo para el ratio de garantía es que sea mayor que 3,55. La ratio de garantía indica que la empresa no tendrá problemas para hacer frente a todas sus deudas, ya que tiene una buena garantía. La empresa tiene 1,68 euros de activo por cada euro adeudado
Rato de endeudamiento
Ratio de endeudamiento total = P / PN = 247.000/629.600 = 0,39
El óptimo es el rango 0,5-1,2. La ratio nos ha dado 0,39 y está por debajo de los valores de referencia. La empresa tiene pocas deudas. En este momento la empresa NO está condicionada en su toma de decisiones de inversión.
Rato de inmovilizado
Ratio de inmovilizado = ANC / PN + PNC = 808.600/713.600 = 1,13
El valor óptimo para el ratio de inmovilizado es que sea menor que 1. Al ser 1,13, la empresa tiene un fondo de maniobra negativo. El patrimonio neto y el pasivo no corriente no son capaces de financiar el activo ni el corriente, para lo cual la empresa necesita una parte del pasivo corriente. Desequilibrio financiero de la empresa.
